Tiền mặt hạn chế và đang lỗ luỹ kế khi sử dụng nguồn vốn ngắn hạn tài trợ cho tài sản dài hạn, CTCP Kinh doanh và Phát triển Bình Dương (mã TDC - sàn HOSE) vẫn quyết định góp vốn triển khai dự án nhà ở xã hội tại Bình Dương.
Dự án nhà ở an sinh xã hội – khu 6 Viet Sing được xây dựng là tổ hợp gồm 5 khối chung cư nhà ở an sinh xã hội cao 22 tầng, 1 công trình nhà xe cao 7 tầng và một số công trình khác; tổng số căn hộ là 1.867 căn; triển khai tại địa chỉ lô CT-05, phường Thuận Giao, TP. Thuận An, tỉnh Bình Dương.
Trong đó, Becamex là đơn vị có quyền sử dụng đất hợp pháp, đồng thời không góp phần kinh phí để thực hiện công tác xây dựng cho dự án; ngược lại, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương sẽ tự chủ tài chính để thực hiện việc thi công… giá trị góp vốn để xây dựng là hơn 1.106,8 tỷ đồng.
Điểm đáng lưu ý về năng lực tài chính, tại thời điểm cuối quý II/2024, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương chỉ sở hữu quỹ tiền mặt là 20,3 tỷ đồng nhưng tổng nợ vay lên tới 1.550,2 tỷ đồng và bằng 184,7% vốn chủ sở hữu (vốn chủ sở hữu chỉ 839,2 tỷ đồng).
Thêm nữa, cũng tại thời điểm 30/6/2024, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương đang ghi nhận nợ ngắn hạn là 2.129,5 tỷ đồng, tài sản ngắn hạn là 876,8 tỷ đồng.
Như vậy, nợ ngắn hạn lớn hơn tài sản ngắn hạn 1.252,7 tỷ đồng, hay hiểu đúng hơn Kinh doanh và Phát triển Bình Dương đang sử dụng 1.252,7 tỷ đồng nguồn vốn ngắn hạn (kỳ hạn dưới 1 năm) để tài trợ cho tài sản dài hạn (kỳ hạn lớn hơn 1 năm).
Xét về hoạt động kinh doanh, trong quý II/2024, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương ghi nhận doanh thu đạt 115,03 tỷ đồng, giảm 14,2% so với cùng kỳ, lợi nhuận sau thuế ghi nhận lãi 74,19 tỷ đồng so với cùng kỳ lỗ 281,38 tỷ đồng, tức tăng thêm 355,57 tỷ đồng. Trong đó, biên lợi nhuận gộp cải thiện từ 25,4%, lên 28,7%.
Trong năm 2024, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương đặt kế hoạch kinh doanh với tổng doanh thu 2.441 tỷ đồng, lợi nhuận sau thuế dự kiến 407,8 tỷ đồng.
Như vậy, kết thúc nửa đầu năm 2024 với chỉ lãi 50,13 tỷ đồng, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương mới chỉ hoàn thành 12,3% so với kế hoạch năm.
Đóng cửa phiên giao dịch ngày 5/8, cổ phiếu TDC giảm 650 đồng về 10.350 đồng/cổ phiếu.
Duy Bắc